Eget sparande till pension

• Du kan utse en förmånstagare som får utbetalningen från försäkringen när du avlider, eller vid en tidpunkt som du bestämmer
• Du kan sälja av tillgångar från försäkringen utan att det utlöser skatt eftersom försäkringen schablonbeskattas löpande
• Du kan välja att ta ut pengar skattefritt som ett engångsbelopp eller som löpande utbetalningar under en viss tid
• En kapitalförsäkring eller dess värdepapper kan inte flyttas
• Vill du byta kapitalförsäkring eller bolag får du ta ut pengarna och teckna en ny kapitalförsäkring och göra en ny insättning
• Du betalar en riskavgift i de fall återbetalningsskyddet är på 101% eller mer
• Om det finns en bindningstid så betalar du i vissa fall en avgift om du vill ta ut pengar i förtid (uttagsavgift eller återköpsavgift)

I en fondförsäkring väljer du vanligtvis fonder själv och kan därför själv bestämma vilken risknivå du vill ha. Det finns ingen garanti för det investerade beloppet och det är alltså inte säkert att du får tillbaka hela ditt insatta sparkapital. Försäkringens värde följer värdeutvecklingen i de fonder du valt. Dina fondandelar kan både öka och minska i värde. Utbudet av fonder varierar mellan olika försäkringsbolag.

I en depåförsäkring placerar du själv dina pengar valfritt i exempelvis aktier, fonder och olika slag av värdepapper. Det finns inga garantier för ditt sparande. Försäkringens värde följer värdeutvecklingen i de placeringar du valt. Placeringarna kan både öka och minska i värde. Försäkringsbolaget är formell ägare av dina värdepapper så du kan vanligtvis inte rösta på ett bolags årsstämma om du har bolagets aktie i en kapitalförsäkring.

I en traditionellt förvaltad försäkring är det försäkringsbolaget som placerar dina pengar i en blandning av räntebärande värdepapper, aktier och fastigheter. Bolaget ger sedan någon form av garanti för ditt sparande.

En vanlig form av garanti är att du garanteras ett visst belopp när det är dags för utbetalning från försäkringen. Det garanterade beloppet baseras på:

• hur stor andel av premien (inbetalningarna) som ligger till grund för beräkningen av garantin
• aktuell garantiränta.

Garantin byggs successivt upp av dina inbetalningar. För närvarande är det vanligt att 80 % av de inbetalda premierna används som underlag för att beräkna ditt försäkringsbelopp, det vill säga ett garanterat belopp för utbetalningen.

För att räkna ut storleken på det garanterade beloppet använder försäkringsbolaget antaganden om garantiränta, avgifter, skatt och dödlighet. Garantiräntan och de andra antagandena kan ändras under försäkringstiden och gäller då kommande inbetalningar. Det betyder att den garantiränta som försäkringsbolaget anger alltså kan ändras under försäkringstiden.

Återbäring i traditionell försäkring

Om försäkringsbolaget lyckas med sin kapitalförvaltning och om utvecklingen av dödlighet, driftskostnader och avkastningsskatt totalt sett blir bättre än de antagit när de beräknar det garanterade försäkringsbeloppet så uppstår ett överskott. Överskottet delas ut till dig som försäkringstagare och kallas återbäring.

Överskottet fördelas i huvudsak ut med hjälp av återbäringsräntan och läggs till ditt försäkringskapital. Överskottet redovisas på ditt årsbesked. Det redovisade överskottet på din försäkring kan dock minska eller till och med helt försvinna om bolaget under en period inte lyckats med kapitalförvaltningen eller beroende på utvecklingen av övriga antaganden.

Alla kapitalförsäkringar som säljs till konsumenter ska ha ett aktuellt faktablad. Faktabladet ska innehålla basfakta om produkten. Du ska få tillgång till faktabladet i god tid före ett eventuellt köp av produkten.

I en kapitalförsäkring binder du de pengar du investerar under en viss tid. Bindningstiden varierar, allt ifrån en månad upp till 15 år. Du kan sätta in pengar I en kapitalförsäkring genom ett engångsbelopp eller genom att spara regelbundet, till exempel med ett visst belopp varje månad. Det går normalt också bra att göra extrainsättningar.

I de flesta fall kan du ta ut hela ditt sparande före den avtalade utbetalningstiden. I vissa försäkringar kan du ta ut en del av ditt sparande redan under första året, men oftast går det inte att göra uttag förrän år två. Från och med det andra året brukar det vara möjligt att ta ut hela sparbeloppet, men villkoren varierar mellan olika försäkringar.

När du gör förtida uttag från försäkringen får du oftast betala en avgift för det. Avgiften brukar bli lägre ju längre du har haft din försäkring. Förtida uttag från försäkringen kallas för "återköp".

Vissa kapitalförsäkringar betalas ut som ett engångsbelopp vid löptidens slut medan andra betalas ut månadsvis under en längre tid. Vanligast är att du själv är mottagare av utbetalningarna men du kan även bestämma att utbetalningen ska gå till en förmånstagare.

Du kan utse en förmånstagare till din försäkring. Förmånstagaren får utbetalningen från försäkringen vid en tidpunkt som du bestämmer, eller när du avlider. Sparar du exempelvis till ett barn i en kapitalförsäkring kan du teckna försäkringen i ditt eget namn, och sätta ett framtida datum för när barnet ska få pengarna från försäkringen.

Om du avlider och det inte finns någon förmånstagare tillfaller pengarna ditt dödsbo.

I en kapitalförsäkring ingår ett återbetalningsskydd som innebär att om du dör så betalas det ut 99 - 101 procent av försäkringskapitalet till den förmånstagare du satt in, eller till ditt dödsbo. Försäkringsbolaget tar ut en årlig avgift för återbetalningsskyddet. Kostnaden blir högre ju äldre du är eftersom den baseras på sannolikheten för dödsfall.

I vissa försäkringar ingår så kallad livsvarig utbetalning. Det innebär att utbetalningen från kapitalförsäkringen pågår så länge du lever.

I vissa försäkringar kan du välja att teckna en premiebefrielseförsäkring. Premiebefrielse innebär att försäkringsbolaget tar över premieinbetalningarna till kapitalförsäkringen om din arbetsförmåga skulle sättas ned på grund av sjukdom eller olycksfall. Även för premiebefrielseförsäkringen betalar du en avgift.

En annan typ av försäkring som försäkringsbolaget kan erbjuda är ett efterlevandeskydd med ett på förhand valt dödsfallsbelopp. Det säkerställer att en förmånstagare får ut ett bestämt belopp när du dör. Du betalar en avgift för efterlevandeskyddet.

Eftersom det är försäkringsbolaget som äger tillgångarna i försäkringen gäller varken instättningsgarantin eller inversterarskydddet.

Det finns dock särskilda regler som ett försäkringsbolag måste följa för att motverka konkurser. Till att börja med måste bolaget ha så mycket tillgångar att de täcker den skuld som bolaget har till de kunder som tecknat försäkringar. Utöver det ska det finnas ett buffertkapital.

Dessutom har försäkringstagarna särskild förmånsrätt vid en eventuell konkurs. Det betyder att deras krav kommer före många andra fordringar.

För att säkra tillgångarna ska försäkringsbolagen upprätta ett så kallat förmånsrätts- och skuldtäckningsregister. I förmånsrätts- och skuldtäckningsregister redovisas de tillgångar som används för att täcka försäkringsbolagets skulder till konsumenterna. Registret upprättas en gång i månaden och Finansinspektionen kontrollerar det regelbundet.

Beteckningarna på avgifterna i en kapitalförsäkring varierar, men det är vanligt med en fast årsavgift samt en avgift i procent på ditt totala kapital. Många försäkringar har avgifter om du vill ta ut pengar från försäkringen i förtid, det vill säga innan bindningstiden går ut. Det kan också förekomma insättningsavgifter (procentuell avgift på de insättningar du gör) och förvaltningsavgifter.

Du kan se vilka avgifter som tas ut för varje försäkring i vår jämförelse över kapitalförsäkringar.

Om du sparar i fonder betalar du oftast en avgift till fondbolaget för förvaltningen och om du sparar i aktier och andra värdepapper betalar du köp- och säljavgifter (courtage). De sammanlagda avgifterna kan bli höga när sådana tas ut både för försäkringen och för de fonder eller värdepapper du placerar i. Kostnaderna naggar ditt sparkapital i kanten, så ta reda på vilka avgifter som gäller för just den kapitalförsäkring du väljer.

Kapitalunderlaget multipliceras med statslåneräntan som gällde den 30 november året före inkomståret, plus 1,0 procentenhet. Dessutom finns det en regel om lägsta nivå - "golv-regeln". Räntan måste alltid vara minst 1,25 procent.

Beloppet du får fram genom att multiplicera kapitalunderlaget med statslåneräntan (justerad enligt reglerna) kallas för skatteunderlag. Skatteunderlaget avrundas nedåt till helt hundratal kronor. På det beloppet är skatten 30 procent.

Det är försäkringsbolaget som betalar in skatten och sedan tar ut motsvarande belopp från din kapitalförsäkring. Skatten ska betalas även om värdet på ditt innehav minskat under året, alltså även om sparandet gått med förlust. För utländska kapitalförsäkringar gäller andra regler och där är det du som ska redovisa och betala in skatten via din deklaration.

Skatten för 2025 motsvarar en skattesats på 0,888 procent (30 procent på 2,96 procent). Skattesatsen för 2024 var 1,086 procent.

Från och med den 1 januari 2026 gäller att det enbart är det sparbelopp som överstiger 300 000 kronor av det som är placerat i ISK och kapitalförsäkring, som schablonbeskattas. Avdraget på 300 000 kr blir dock inte tillämpligt förrän du ska göra inkomstdeklaration 2027.
Exemplet nedan utgår därför från att 150 000 kronor redan har dragits av från det totala sparbeloppet och 300 000 kronor kvarstår då i början av 2026.

Du sätter in pengar under året och har i slutet av året 325 000 kronor i din försäkring.

Statslåneräntan den 30 november 2024 var 1,96 procent. Till den räntan läggs 1,0 procentenhet, vilket ger en total räntesats på 2,96 procent.

I exemplet blir skatten på försäkringen 2 790 kronor.

Så här har vi räknat:

- Värdet på din försäkring i början av året: 300 000 kr.
- Du betalar in 10 000 kr under första halvåret och ytterligare 15 000 kr under andra halvåret.

Kapitalunderlaget blir: 300 000 kr + 10 000 kr + 7 500 kr (hälften av 15 000 kr) = 317 500 kr.

Kapitalunderlaget multiplicerat med räntesatsen: 317 500 kr × 2,96 procent = 9 398 kr, vilket avrundas nedåt till 9 300 kr.

Schablonintäkten beskattas med 30 procent: 9 300 kr × 30 procent = 2 790 kr i skatt.